1201
注册日期
2012年10月9日
经营范围
五金、建材、水暖、阀门、卫浴、电工电料（不含化学危险品）批发及零售。
主营业务
装饰材料的日常零售
②
基本财务状况
通畅五金站为个体工商户
，
未建立财务报表。
③
经营者背景情况
通畅五金站为个体工商
户
，
经营
者为张玉萍
，
张玉萍系公司实际控制人瞿
磊之胞弟瞿锐的配偶
，
张玉萍背景情况参见上述萍玉装饰之实际控制人背景情
况。
4
）丽卓福装饰
①
基本情况
公司名称
合肥丽卓福装饰装潢材料有限公司
法定代表人
瞿丽
公司类型
有限责任公司（自然人投资或控股）
住所
合肥市庐阳区杏花村镇桃花社居委桃花园东区1幢108室
成立日期
2016年12月20日
注册资本
80.00万元
经营范围
五金电器、水暖、阀门、卫浴、电工电料、涂料（除油漆）、建筑装饰材料、
装潢材料、保温材料、新型建材、环保材料、土木合成材料、灯具灯饰、日
用百货、办公设备批发零售；装饰工程、环保工程。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
瞿丽
40.00
50.00
张卓
40.00
50.00
主营业务
装饰材料的日常零售
②
基本财务状况（未经审计）
单位：元
年度
营业收入
资产总额
负债总额
所有者权益
2019年
869,715.20
323,125.08
296,462.41
26,662.67
2018年
349,290.49
211,438.02
206,005.23
5,432.79
③
实际
控
制
人背
景情况
瞿丽和张卓为母子关系
，
瞿丽和张卓合计持有丽卓福装饰
100.00%
的股
权
，
为丽卓福装饰的实际控制人。
瞿丽
，
1965
年
11
月出生
，
中国国籍
，
2004
年至今经营
个体工商户
，
自
2016
年
12
月至今担任丽卓福装饰的法定代表人、执行董事、总经理。
张卓
，
1989
年
8
月出生
，
中国国籍
，
自
2016
年
12
月至今担任丽卓福装饰
的监事。
5
）创业五金部
①
基本情况
名称
合肥瑶海区创业五金经营部
经营者
瞿丽
类型
个体工商户
经营场所
安徽省合肥市瑶海区长淮街道板桥社居委王大郢组
注册日期
2004年2月16日
经营范围
五金、胶水批发及零售（不含化学危险品）。
主营业务
装饰材料的日常零售
②
基本财务状况
创业五金部为个体工商户
，
未建立财务报表。
③
经营者背景情
况
创业五金部为个体工商户
，
经营者为瞿丽
，
瞿丽系公司实际控制人瞿磊之
胞妹
，
瞿丽背景情况参见上述丽卓福装饰之实际控制人背景情况。
6
）圣余批发部
①
基本情况
名称
合肥瑶海区圣余装饰材料批发部
经营者
张圣余
类型
个体工商户
经营场所
安徽省合肥市瑶海区长淮街道板桥社居委王大郢
注册日期
2008年7月7日
经营范围
装饰材料、涂料（不含化学危险品）批发及零售。
主营业务
装饰材料的日常零售
②
基本财务状况
圣余装饰为个体工商户
，
未建立财务报表。
③
经营者背景情况
圣余批发部为个体工商户
，
经营
者为
张圣余
，
张圣余系公司实际控制人瞿
磊之胞妹瞿丽的配偶
，
张圣余出生于
1967
年
1
月
，
中国国籍
，
自
2012
年
7
月至
今经营个体工商户。
除上述企业外
，
公司董事长瞿磊的近亲属不存在对外直接投资的其他企
业。
（
2
）除员工持股平台智能人外
，
公司董事蒋冰不存在对外直接投资的其他
企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
3
）除员工持股平台云智慧外
，
公
司
董事胡
刚不存在对外直接投资的其他
企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
4
）除员工持股平台云智慧外
，
公司董事黄鑫不存在对外直接投资的其他
企业；其近亲属不存在对外直接投
资的企业。
（
5
）公司独立董事黎秋霞
和其近亲属不存在对外直接投资的企业
。
（
6
）公司独立董事李胜和其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
7
）公司独立董事郭玉对外直接投资的企业情况如下：
1
）深圳市天诚财务咨询有限公司（以下简称
“
天诚财务
”
）
①
基本情况
公司名称
深圳市天诚财务咨询有限公司
法定代表人
郭玉
住所
深圳市福田区彩虹新都彩霞阁17A
成立日期
2008年1月7日
注册资本
8.00万元
经营范围
审核原始凭证，填制记账凭证，登记会计账簿，编制财务会计报告等；对外
提供财务会计报告；向税务机关提供税务资料；委托人委托的其他会计业务
（根据深圳市福田区财政局00105号代理记账许可证书经营）；企业管理咨
询，财税信息咨询及其它信息咨询（不含证券、保险、金融业务、人才中介
服务及其它限制项目）。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
郭玉
2.00
25.00
张勇
2.00
25.00
陈金涛
2.00
25.00
郭旺昌
2.00
25.00
主营业务
财务、税务咨询
②
基本财务状况（未经审计）
单位：元
年度
营业收入
资产总额
负债总额
所有者权益
2019年
517,281.60
457,982.01
697,367.76
-239,385.75
2018年
480,291.27
544,231.73
788,052.30
-243,820.57
③
实际控制人基本情况
天诚财务各股东的股权比例一致
，
且股东之间无亲属关系
，
也未签订一致
行动协议
，
保荐机构和发行人律
师认为天诚财务无实际控制人。
2
）深圳市鑫华泰电梯装饰工程有限公司（以下简称
“
鑫华泰工程
”
）
①
基本情况
公司名称
深圳市鑫华泰电梯装饰工程有限公司
法定代表人
颜振清
住所
深圳市宝安区沙井街道新桥新发二路1号2栋1层
成立日期
2013年9月25日
注册资本
500.00万元
经营范围
电梯装饰；电梯及电梯配件销售、技术咨询；机械设备；五金制品的研发、
销售；电梯、空调销售；电梯智能系统的销售；国内贸易；经营进出口业务。
（法律、行政法规、国务院决定规定在登记前须经批准的项目除外）五金制
品的生产；电梯安装、维修。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
颜振清
400.00
80.00
郭玉
100.00
20.00
主营业务
电梯安装、装饰、维修、电梯及电梯配件销售
②
基本财务状况（未经审计）
单位：元
年度
营业收入
资产总额
负债总额
所有者权益
2019年
1,512,961.56
1,598,690.50
388,999.21
1,209,691.29
2018年
1,974,823.52
1,091,431.28
524,377.05
567,054.23
③
实际控制人背景情况
颜振清
，
1944
年
12
月出生
，
中国国籍
，
2015
年
1
月至
2015
年
12
月担任深
圳市华通电梯实业有限公司总经理
，
2016
年
1
月至今担任鑫华泰工程的董事
长。
3
）亚太鹏盛税务师事务所股份有限公司（以下简称
“
亚太鹏盛
”
）
①
基本情况
公司名
称
亚太鹏盛税务师事务所股份有限公司
法定代
表人
杨步湘
住所
深圳市福田区福田街道福山社区滨河大道5020号同心大厦21层
成立日
期
2007年1月25日
注册资
本
5,000.00万元
经营范
围
一般经营项目是：从事税务代理、税务咨询、税务顾问、税收筹划、涉税鉴证、
涉税培训等涉税服务业务。（取得《税务师事务所执业证》方可经营）。
股权结
构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
杨步湘
3,931.00
78.62
刘 静
25.00
0.50
李 阳
25.00
0.50
王 旭
25.00
0.50
杨海艳
25.00
0.50
郭 栋
25.00
0.50
孔令华
25.00
0.50
吴志红
25.00
0.50
张玉峰
25.00
0.50
曹 玮
25.00
0.50
肖 强
25.00
0.50
郭 玉
25.00
0.50
陈宝忠
25.00
0.50
魏 国
25.00
0.50
朱庆和
25.00
0.50
齐 悦
25.00
0.50
冉 军
25.00
0.50
邓新华
25.00
0.50
胡春平
25.00
0.50
张 漪
25.00
0.50
洪剑华
25.00
0.50
黄永远
25.00
0.50
谢小楣
25.00
0.50
袁祖良
25.00
0.50
陈叔军
25.00
0.50
陈凌峰
25.00
0.50
郑静文
25.00
0.50
刘胜洪
25.00
0.50
蔡兴权
25.00
0.50
王英汉
25.00
0.50
雷文卫
25.00
0.50
覃建荣
25.00
0.50
杨轶彬
25.00
0.50
廖孝媛
25.00
0.50
曹嘉梅
25.00
0.50
黄龙华
25.00
0.50
罗红安
25.00
0.50
邬筠春
25.00
0.50
彭艳敏
25.00
0.50
谭化勇
25.00
0.50
林全菊
25.00
0.50
孙公民
25.00
0.50
葛克龙
25.00
0.50
伍华文
9.00
0.18
刘洪斌
6.00
0.12
凌永平
2.00
0.04
李红平
2.00
0.04
主营业
务
税务代理、咨询、顾问、筹划、鉴证，涉税培训、服务等
②
基本财务状况（未经审计）
单位：元
年度
营业收入
资产总额
负债总额
所有者权益
2019年
74,872,764.25
93,570,379.81
43,006,562.88
50,563,816.93
2018年
70,226,117.68
97,538,924.57
48,660,807.40
48,878,117.17
③
实际控制人基本情
况
杨步湘
，
1975
年
3
月出生
，
2014
年至今任亚太投资控股（深圳）有限公司
董事长
，
现任亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）合伙人、亚太鹏盛税
务师事务所股份有限公司董事长。
除上述企业外
，
独立董事郭玉不存在对外直接投资的其他企业；其近亲属
不存在对外直接投资的企业。
2
、公司监事及其近亲属对外直接投资的企业情况
公司现任监事为罗富章、汤常敏、陈涛。
（
1
）除员工
持股平台智能人外
，
公司监事罗富章不存在对外直接投资的其
他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
2
）除员工持股平台智能人外
，
公司监事汤常敏不存
在对外直接投资的其
他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
3
）除员工持股平台智能人外
，
公司监事陈涛不存在对外直接投资的其他
企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
3
、公司高级管理人员及其近亲属对外直接投资的企业情况
公司现任高级管理人员为蒋冰（总经理）、胡刚（副总经理）、黄鑫（副总
经理）、赖时伍（副总经理）、龚涛（副总经理）、田磊（财务负责人）、秦操
（董事
会秘书）。
（
1
）除员工持股平台智能人外
，
公司总经理蒋冰不存在对外直接投资的其
他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
2
）除员工持股平台云智
慧外
，
公司副总经理胡刚不存在对外直接投资的
其他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
3
）除员工持股平台云智慧外
，
公司副总经理黄鑫不存在对外直接投资的
其他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
4
）除员工持股平台云智慧外
，
公司副总经理赖时伍不存在对外直接投资
的其他企业；其胞兄赖时章对外直接投资的企业情况如下：
1
）湖南乐共享文化传播有限公司（以下简称
“
乐共
享文化
”
）
①
基本情况
公司名称
湖南乐共享文化传播有限公司
法定代表人
赖时章
住所
长沙市开福区芙蓉中路27号湖南新闻大厦第十八层C3区写字间
成立日期
2014年3月20日
注册资本
200.00万元
经营范围
文化活动的组织与策划，企业形象策划，企业管理咨询，设计、制作、发布、
代理国内各类广告，网页制作，电子商务咨询，文化用品销售；杂志出版销
售。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
赖时章
160.00
80.00
叶文智
12.00
6.00
吴斌
10.00
5.00
李菲林
10.00
5.00
郭振华
2.00
1.00
李向群
2.00
1.00
徐劲松
2.00
1.00
邓朝辉
2.00
1.00
主营业务
文化互动、社群活动组织与策划
②
基本财务状况
经乐共享文化出具的说明并经保荐机构和发行人律师核查，乐共享文化在
报告期内未实际经营，未建立相应的财务报表。
③
实际控制人背景情况
赖时章
，
1980
年
4
月出生
，
中国国籍
，
2014
年
3
月至今担任乐共享文化的
法定代表人、董事长和总经理；
2015
年
7
月至今担任乐共享股份的董事长；
2
016
年
12
月担任慢慢玩文化的法定代表人、执行董事和总经理。
2
）长沙慢慢玩文化传媒有限公司（以下简称
“
慢慢玩文化
”
）
①
基本情况
公司名称
长沙慢慢玩文化传媒有限公司
法定代表人
赖时章
住所
长沙市开福区清水塘街道芙蓉中路27号湖南新闻大厦第十八层C3区写字间
成立日期
2016年9月7日
注册资本
200.00万元
经营范围
文化活动的组织与策划；文化用品销售；企业管理咨询服务；企业形象策划
服务；软件开发；电子商务平台的开发建设；书刊项目的设计、策划；广告
设计；广告制作服务、发布服务、国内外代理服务。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
赖时章
120.00
60.00
向文龙
80.00
40.00
主营业务
社群俱乐部
②
基本财务状况
经慢慢玩文化出具的说明并经保荐机构和发行人律师核查，慢慢玩文化在
报告期内未实际经营，未建立相应的财务报表。
③
实际控制人背景情况
赖时章的背景情况参见上述乐共享文化之实际控制人背景情况。
3
）湖南乐共享联合文化创意产业股份有限公司（以下简称
“
乐共享股份
”
）
①
基本情况
公司名称
湖南乐共享联合文化创意产业股份有限公司
法定代表人
何华君
住所
长沙市天心区劳动西路289号嘉盛商务广场1幢8022房
成立日期
2015年7月16日
注册资本
3,000.00万元
经营范围
策划创意服务；文化活动的组织与策划；企业形象策划服务；企业管理服务；
文化艺术咨询服务；企业管理咨询服务；教育咨询服务；培训活动的组织；
软件开发；广告制作服务、发布服务、国内外代理服务。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
杨志冬
1,200.00
40.00
赵西南
1,140.00
38.00
赖时章
600.00
20.00
徐劲松
30.00
1.00
李菲林
30.00
1.00
主营业务
培训
②
基本财务状况
经乐共享股份出具的说明并经保荐机
构和发行人律师核查，乐共享股份在
报告期内未实际经营，未建立相应的财务报表。
③
实际控制人背景情况
杨志冬
，
1975
年
10
月出生
，
中国国籍
，
2015
年至
2017
年
4
月在湖南乐筹
网络科技有限公司工作
，
2015
年
12
月至今担任乐共享股份实际控制人。
4
）湖南微天使营销有限公司（以下简称
“
微天使营销
”
）
①
基本情况
公司名称
湖南微天使营销有限公司
法定代表人
朱雪儿
住所
长沙市开福区芙蓉中路27号湖南新闻大厦第十八层C1区写字间
成立日期
2015年3月23日
注册资本
200.00万元
经营范围
企业营销策划；市场营销策划服务；企业管理咨询服务；企业形象策划服务；
市场调研服务；文化活动的组织与策划；广告国内外代理服务；软件开发；
酒类、散装食品、文化、体育用品及器材、家用电器及电子产品、日用百货、
五金、家具及室内装饰材料的零售。（依法须经批准的项目，经相关部门批
准后方可开展经营活动）
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
朱雪儿
158.00
79.00
赖时章
40.00
20.00
向文龙
2.00
1.00
主营业务
营销服务
②
基本财务状况
经微天使营销出具的说
明并经保荐机构和发行人律师核查，微天使营销在
报告期内未实际经营，未建立相应的财务报表。
③
实际控制人背景情况
朱雪儿
，
1978
年
7
月出生
，
中国国籍
，
2015
年至今担任湖南乐共享文化传
播有限公司总经理助理；
2015
年
3
月至今担任微天使营销的执行董事、总经
理。
除上述企业外
，
公司副总经理赖时伍的近亲属赖时章不存在其他对外直接
投资的企业。
（
5
）除员工持股平台云智慧外
，
公司副总经理龚涛不存在对外直接投资的
其他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
6
）公司财务总监田磊及其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
7
）除员工持股平台智能人外
，
公司董事会秘书秦操对外直接投资的其他
企业情况如下：
1
）基本情况
公司名称
深圳星宇投资控股有限公司（以下简称“星宇控股”）
法定代表人
吕芷仪
住 所
深圳市南山区科发路2号科技园30区1栋1楼115室
成立日期
2012年6月25日
注册资本
1,000.00万元
经营范围
投资兴办实业（具体项目另行申报）；股权投资、受托资产管理、经济信息
咨询、投资咨询、企业管理咨询（不含人才中介服务、金融、证券及其它限
制项目）；生物质能源植物的技术开发及其相关的技术咨询；燃料油（不含
危险化学品）的技术开发与销售；国内贸易；经营进出口业务（以上法律、
行政法规、国务院决定规定禁止及在登记前须经批准的项目除外）。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
吕芷仪
922.50
92.25
秦 操
60.00
6.00
杨惠芳
10.00
1.00
刘 航
5.00
0.50
黄 勇
2.50
0.25
主营业务
生态有机肥料研发、园林景观设计
2
）基本财务状况
经星宇控股出具的说明并经保荐机构和发行人律师核查，星宇控股报告期
内未实际经营，未建立
相应的财务报表。
3
）实际控制人背景情况
吕芷仪
，
1965
年
5
月出生
，
中国国籍
，
自
2016
年
1
月起至今担任星宇控股
的法定代表人、执行董事。
除上述企业外
，
公司董事会秘书秦操不存在其他对外直接投资的企业。
公司董事会秘书秦操其母亲王芝华对外直接投资的企业情况如下：
1
）基本情况
公司名称
深圳绿阡陌生物科技有限公司（以下简称“绿阡陌生物”）
法定代表人
张永美
住所
深圳市福田区沙头街道下沙一坊46号501室16室
成立日期
2014年1月20日
注册资本
100.00万元
经营范围
生物育种的研发；农、林业技术与生物技术及节能环保产品研发；节能环保
产品销售；苗木、花卉种植及销售；初级农产品销售；园林绿化；投资兴办
实业（具体项目另行申报）；经济信息咨询；企业管理咨询；国内贸易；经
营进出口业务。生态有机肥料生产及销售。
股权结构
股东名称
认缴金额（万元）
股权比例（%）
王芝华
85.00
85.00
张永美
15.00
15.00
主营业务
报告期内未实际经营
2
）基本财务状况
经绿阡陌生物出具的说明并经保荐机构和发行人律师核查，绿阡陌生物报
告期内未实际经营，未建立相应的财务报表。
3
）实际控制人背景情况
王芝华
，
1954
年
2
月出生
，
中国国籍
，
自
2014
年
1
月起至今担任绿阡陌生
物的监事。
除上述企业外
，
公司董事会秘书秦操的近亲属不存在其他对外直接投资的
企业。
4
、公司核心技术人员及其近亲属对外直接投资的企业情况
公司现任核心技术人员为胡刚、赖时伍、苗应亮、关庆佳。
（
1
）公司核心技术人员胡刚及其近亲属的对外直接投资情况参见本回复问
题
“
1
、公司
董事及其近亲属对外直接投资的企业情况
”
。
（
2
）公司核心技术人员赖时伍及其近亲属的对外直接投资情况参见本回复
问题
“
3
、公司高级管理人员及其近亲属
对外直接投资的企业情况
”
。
（
3
）除员工持股平台智能人外，公司核心技术人员苗应亮不存在对外直接
投资的其他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
（
4
）除员工持股平台智能人外，公司核心技术人员关庆佳不存在对外直接
投资的其他企业；其近亲属不存在对外直接投资的企业。
公司与前述企业之间不存在相同、相似的业务，未与公司构成竞业禁止或
利益冲突情形；亦不存在上下游业务关系，
从而影响公司的独立性
根据公司出具的《声明与承诺》并经保荐机构和发行人律师核查，前述企业
不存在与公司经营相同、相似的业务，不存在与公司构成竞业禁止
或利益冲突
的情形，亦不存在与公司构成上下游业务的关系从而影响公司的独立性。
（四）董事、监事、高级管理人员与核心技术人员最近一年薪酬情况
序号
姓名
职务
2019
年
薪酬
备注
是否在关联
企业领薪
1
瞿磊
董事长
88.21
-
否
2
蒋冰
董事、总经理
87.56
-
否
3
胡刚
董事、副总经理、
核心技术人员
86.81
-
否
4
黄鑫
董事
、副总经理
84.64
-
否
5
高虹
独立董事（已离职）
-
2016
年
6
月起任公
司独立董事
，
于
2018
年
1
月离任
否
6
黎秋霞
独立董
事
6.00
-
否
7
李胜
独立董事
6.00
-
否
8
郭玉
独立董事
6.00
2018
年
2
月起任公
司独立董事
否
9
罗富章
监事会主席
33.86
-
否
10
陈涛
监事
23.35
-
否
11
汤常敏
职工监事
18.22
-
否
12
赖时伍
副总经理、核心技
术人员
83.17
-
否
13
龚涛
副总经理
77.12
-
否
14
秦操
董事会秘书
27.68
-
否
15
田磊
财务总监
36.28
2018
年
4
月入职
，
2018
年
10
月聘任为
公司财务总监
否
1
6
苗应亮
核心技术人员
61.03
-
否
17
关庆佳
核心技术人员
32.95
-
否
合计
758.88
-
-
根据公司于
2016
年
6
月
16
日召开的第一次股东大会决议
，
独立董事每人每
年的津贴为人民币
6.00
万元。
（五）董事、监事、高级管理人员与核心技术人员兼职情况
公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员在公司及子公司以外任职
情况如下：
序号
姓名
公司职务
任职、兼职企业
兼职
/
任职
1
郭玉
独立董事
深圳市天诚财务咨询有限公司
法定代表人
亚太鹏盛税务师事务所股份有
限公司
副所长
大华会计师事务所
深圳分所高级经理
深圳市鑫华泰电梯装饰工程有
限公司
董事
2
黎秋霞
独立董事
广东卓建律师事务所
合伙人律师
3
李胜
独立董事
深圳第二高级技工学校
教师
八、发行人控股股东及其实际控制人情况
公司控股股东及实际控制人为瞿磊先生。报告期内，公司实际控制人未发
生变更，瞿磊现任公司董事长。
九、财务会计信息
（一）财务报表
1、合并资产负债表
单位：元
资产
2019年
12月31日
2018年
12月31日
2017年
12月31日
流动资产：
货币资金
494,742,424.35
328,934,261.31
210,855,630.28
以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产
-
-
-
衍生金融资产
-
-
-
资产
2019年
12月31日
2018年
12月31日
2017年
12月31日
应收票据
500,000.00
应收账款
312,625,253.38
158,853,335.78
141,346,484.68
预付款项
11,299,183.09
5,124,393.80
8,266,445.91
其他应收款
12,343,839.22
11,400,6
60.24
11,055,576.64
存货
317,735,313.49
242,155,520.89
115,002,709.19
持有待售资产
-
-
-
一年内到期的非流动资产
9,883,002.29
11,362,299.10
7,523,235.68
其他流动资产
323,085.55
82,036.75
211,139.67
流动资产合计
1,159,452,101.37
757,912,507.87
494,261,222.05
非流动资产：
可供出售金融资产
-
-
-
持有至到期投资
-
-
-
长期应收款
11,473,022.57
21,320,367.80
14,231,056.46
长期股权投资
-
-
-
投资性房地产
-
-
-
固定资产
35,967,258.10
36,654,959.63
2,965,981.58
在建工程
421,104.75
-
-
生产性生物资产
-
-
-
油气资产
-
-
-
无形资产
36,136,016.91
37,095,959.05
621,544.59
开发支出
-
-
-
商誉
-
-
-
长期待摊费用
344,003.81
523,484.09
-
递延所得税资产
9,475,539.86
6,746,898.01
5,600,923.80
其他非流动资产
-
-
-
非流动资产合计
93,816,946.00
102,341,668.58
23,419,506.43
资产总计
1,253,269,047.37
860,254,176.
4
5
517,680,728.48
合并资产负债表（续）
单位：元
负债和所有者权益
2019年
12月31日
2018年
12月31日
2017年
12月31日
流动负债：
负债和所有者权益
2019年
12月31日
2018年
12月31日
2017年
12月31日
短期借款
56,195,176.66
-
-
以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融负债
-
-
-
衍生金融负债
-
-
-
应付票据
129,102,580.65
18,436,679.50
6,002,293.00
应付账款
132,114,227.33
65,555,954.03
47,189,155
.
06
预收款项
187,978,843.72
262,227,931.66
115,893,743.22
应付职工薪酬
27,890,956
.19
19,800,236.62
12,466,306.00
应交税费
59,998,086.10
49,978,529.11
37,331,309.00
其他应付款
4,337,181.01
2,515,686.61
3,015,445.65
持有待售负债
-
-
-
一年内到期的非流动负债
5,242,873.10
6,516,609.07
5,16
1
,664.65
其他流动负债
-
-
-
流动负债合计
602,859,924.76
425,031,626.60
227,059,916.
58
非流动负债：
长期借款
-
-
-
应付债券
-
-
-
长期应付款
4,062,555.94
9,207,499.29
9,172,994.36
长期应付职工薪酬
-
-
-
预计负债
20,299,977.25
12,684,483.38
9,138,170.94
递延收益
722,711.90
1,111,282.56
1,85
3
,177.89
递延所得税负债
-
-
-
其他非流动负债
-
-
-
非流动负债合计
25,085,245.09
23,003,265.
23
20,164,343.19
负债合计
627,945,169.85
448,034,891.83
247,224,259.77
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）
94,680,000.00
94,680,000.00
94,680,000.00
其他权益工具
-
-
-
资本公积
56,538,787.98
56,538,78
7
.98
56,538,787.98
减：库存股
-
-
-
其他综合收益
737.55
-
5,981.36
-
专项储备
-
-
-
负债和所有者权益
2019年
12月31日
2018年
12月31日
2017年
12月31日
盈余公积
48,077,828.70
26,448,510.58
12,084,678.66
一般风险准备
-
-
-
未分配利润
426,026,523.29
234,557,967.42
107,153,002.07
归属于母公司所有者权益合
计
625,323,877.52
412,219,284.62
270,456,468.71
少数股东权益
-
-
-
所有者权益合计
625,323,877.52
412,219,284.62
270,456,468.71
负债和所有者权益总计
1,25
3,269,047.37
860,254,176.45
517,680,728.48
2、合并利润表
单位：元
项目
2019年度
2018年度
2017年度
一、营业收入
807,386,424.94
507,238,832.45
334,069,916.24
减：营业成本
423,290,933.07
246,776,451.5
7
177,477,471.19
税金及附加
6,567,446.41
4,861,215.42
3,208,518.46
销售费用
55,574,
145.45
44,300,473.68
29,399,804.89
管理费用
29,800,435.62
22,881,952.10
20,182,425.89
研发费用
64,370,445.38
40,983,512.81
28,542,733.12
财务费用
-
1,414,737.37
-
952,550.24
142,593.80
加：其他收益
1
7
,306,584.81
16,941,400.31
13,556,024.30
投资收益（损失以“-”号填
列）
4,698,899.99
2,
704,405.49
2,605,742.47
其中：对联营企业和合营企
业的投资收益
-
-
-
净敞口套期收益（损失以
“-”号填列）
-
-
-
公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
-
-
-
信用减值损失（损失以“-”
号填列）
-
6,914,635.75
-
-
资产减值损失（损失以“-”
号填列）
-
-
4,915,446.96
-9,129,966.44
资产处置收益（损失以“-”
号填列）
-
-
-5,600.00
二、营业利润（亏损以“-”
号填列）
244,288,605.43
163,118,135.95
82,142,569.22
加：营业外收入
23,068.21
23,310.39
585,279.87
减：营业外支出
11,987.19
15,580.32
27,658.90
项目
2019年度
2018年度
2017年度
三、利润总额（亏损总额以
“-”号填列）
244,299,686.45
163,125,866.02
82,700,190.19
减：所得税费用
3
1
,201,812.46
21,357,068.75
11,283,072.13
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
213,097,873.9
9
141,768,797.27
71,417,118.06
（一）按经营持续性分类：
1.持续经营净利润（净亏损以
“-”号填列）
213,097,873.99
141,768,797.27
71,534,771.96
2.终止经营净利润（净亏损以
“-”号填列）
-
-
-117,653.90
（二）按所有权归属分类：
1.归属于母公司所有者的净
利润（净亏损以“-”号填
列）
213,097,873.99
141,768,797.27
71,417,118.06
2.少数股东损益（净亏损以
“-”号填列）
-
-
-
五、其他综合收益的税后净
额
6,718.91
-
5,981.36
-
归属于母公司所有者的其他
综合收益的税后净额
6,718.91
-
5,981.36
-
（一）不能重分类进损益的
其他综合收益
-
-
-
1.重新计量设定受益计划变
动额
-
-
-
2.权益法下不能转损益的其
他综合收益
-
-
-
3.其他
-
-
-
（二）将重分类进损益的其
他综合收益
6,718.91
-
5,981.36
-
1.权益法下可转损益的其他
综合收益
-
-
-
2.可供出售金融资产公允价
值变动损益
-
-
-
3.持有至到期投资重分类为
可供出售金融资产损益
-
-
-
4.现金流量套期损益的有效
部分
-
-
-
5.外币财务报表折算差额
6,718.91
-
5,981.36
-
6.其他
-
-
-
归属于少数股东的其他综合
收益的税后净额
-
-
-
项目
2019年度
2018年度
2017年度
六、综合收益总额
213,104,592.90
141,7
6
2,8
1
5.91
71,417,118.06
归属于母公司所有者的综合
收益总额
213,104,592.90
141,762,815.91
71,41
7,118.06
归属于少数股东的综合收益
总额
-
-
-
七、每股收益：
（一）基本每股收益
2.25
1.50
0.75
（二）稀释每股收益
2.25
1.50
0.75
3、合并现金流量表
单位：元
项目
2019年度
2018年度
2017年度
一、经营活动产生的现金流
量：
销售商品、提供劳务收到的
现金
700,833,
3
57.
9
1
724,161,417.09
373,665,982.25
收到的税费返还
12,199,057.35
12,590,616.52
8,8
06,080.44
收到其他与经营活动有关的
现金
23,098,633.96
26,219,431.12
34,021,359.80
经营活动现金流入小计
736,131,049.22
762,971,464.73
416,493,422.49
购买商品、接受劳务支付的
现金
371,013,532.42
375,372,267.18
222,940,
5
41.
3
9
支付给职工以及为职工支付
的现金
95,988,745.25
64,059,751.77
48,591,251.31
支付的各项税费
88
,234,059.68
63,575,310.44
29,609,761.62
支付其他与经营活动有关的
现金
73,479,138.18
71,140,043.08
59,010,920.75
经营活动现金流出小计
628,715,475.53
574,147,372.47
360,152,475.07
经营活动产生的现金流量净
额
107,415,5
7
3.6
9
188,824,092.26
56,340,947.42
二、投资活动产生的现金流
量：
收回投资收到的现金
645,000,000.
00
548,000,000.00
759,900,000.00
取得投资收益收到的现金
4,698,899.99
2,698,424.13
2,605,742.47
处置固定资产、无形资产和
其他长期资产收回的现金净
额
-
18,118.62
450,905.97
处置子公司及其他营业单位
收到的现金净额
-
-
-
项目
2019年度
2018年度
2017年度
收到其他与投资活动有关的
现金
8
5
3,8
5
1.04
73,999.16
-
投资活动现金流入小计
650,552,751.03
550,790,541.91
762,956,648.4
4
购建固定资产、无形资产和
其他长期资产支付的现金
3,242,401.16
73,737,553.26
1,953,513.88
投资支付的现金
645,000,000.00
548,000,000.00
759,900,000.00
取得子公司及其他营业单位
支付的现金净额
-
-
-
支付其他与投资活动有关的
现金
-
-
-
投资活动现金流出小计
6
4
8,242,401.16
621,737,553.26
761,853,513.88
投资活动产生的现金流量净
额
2,310,349.87
-
70,947,011.35
1,103,134.56
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
-
-
-
其中：子公司吸收少数股东
投资收到的现金
-
-
-
取得借款收到的现金
56,162,593.33
-
-
收到其他与筹资活动有关的
现金
-
-
-
筹资活动现金流入小计
56,162,593.33
-
-
偿还债务支付的现金
-
-
-
分配股利、利润或偿付利息
支付的现金
-
-
-
其中：子公司支付给少数股
东的股利、利润
-
-
-
支付其他与筹资活动有关的
现金
284,576.53
26,279.63
-
筹资活动现金流出小计
284,576.53
26,279.63
-
筹资活动产生的现金流量净
额
55,878,016.80
-26,279.63
-
四、汇率变动对现金及现金
等价物的影响
204,222.68
16,117.04
-261,892.58
五、现金及现金等价物净增
加额
165,808,163.04
117,866,918.32
57,182,189.40
加：期初现金及现金等价物
余额
328,062,082.06
210,195,163.74
153,012,974.34
六、期末现金及现金等价物
余额
493,870,245.10
328,062,082.06
210,195,163.74
（二）非经常性损益
发行人会计师对公司报告期的非经常性损益明细表进行了鉴证
，
并出具了
“
天健审〔
2020
〕
7
-
22
号
”
《关于盛视科技股份有限公司最近三年非经常性损益
的鉴证报告》。依据经注册会计师核验
的
非经常性
损
益明细表
，
公司报告期非经
常性损益的具体内容、金额和扣除非经常性损益后的净利润金额以及非经常性损
益对当期净利润的影响情况如下：
单位：元
项目
2019年度
2018年度
2017年度
非流动资产处置损益
-
1
,
060.45
7,950.66
-
7,117.27
计入当期损益的政府补助（与企
业业务密切相关
，
按照国家统一
标准定额或定量享受的政府补
助除外）
5,443,804.04
4,256,848.97
5,249,943.86
委托他人投资或管理资产的损
益
4,698,899.99
2,7
0
4,40
5
.49
2,605,742.47
除上述各项之外的其他营业外
收入和支出
1
2
,
141
.
47
123,182.50
59,138.24
其他符合非经常性损益定义的
损益项目
2,769,191.04
合计
12,922,976.09
7,092,387.62
7,907,707.30
减：所得税费用
1,938,749.57
1,064,265.11
1,187,204.74
少数股东权益影响额（税后）
-
-
-
归属于母公司的非经常性损益
影响的净利润
10,984,226.52
6
,028
,
122.51
6,720,502.56
归属于母公司的净利润
213,097,873.99
141,768,797.27
71,417,118
.06
扣除非经常性损益后归属于母
公司的净利润
202,113,647.47
135,740,674.76
64,696,615.50
（三）主要财务指标
1、主要财务指标
财务指标
2019
年
度
/
2019.12.31
2018
年度
/2018.12.31
2017
年度
/2017.12.31
流动比率（倍）
1.92
1.78
2.18
速动比率（
倍
）
1.
3
8
1.19
1.64
资产负债率
50.10%
52.08%
47.76%
财务指标
2019
年
度
/
2019.12.31
2018
年度
/2018.12.31
2017
年度
/2017.12.31
资产负债率（母公司）
49.79%
51.72%
47.28%
归属于发行人股东的每股净资产
（元
/
股）
6.60
4.35
2.86
应收账款周转率（次）
3.42
3.38
2.66
存货周转率（次）
1
.51
1.38
1.78
息税折旧摊销前利润（万元）
24
,
894.4
1
16,496.39
8,405.15
利息保障倍数（倍）
-
-
-
每股经营活动产生的现金流量
（元
/
股）
1
.13
1.9
9
0.6
0
每股净现金流量（元
/
股）
1
.75
1.24
0.60
归属于发行人股东的净利润（万
元）
21,309.79
14,176.88
7,14
1.71
归属于发行人股东扣除非经常性
损益后的净利润（万元）
20
,
211.36
13,574.07
6,469.66
无形资产（扣除土地使用权、水
面养殖权和采矿权等后）占净资
产的比例
0.11%
0.18%
0.23%
2、报告期净资产收益率及每股收益
项目
期间
加权平均净资产收益率
每股收益（元
/
股）
基本每股收益
稀释每股收益
归
属
于公司普
通
股股东的净
利润
2019
年
度
41.08%
2.25
2.25
2018
年度
41.53%
1.50
1.50
2017
年度
30.42
%
0.75
0.75
扣除非经常性
损益后归属于
公司普通股股
东的净利润
2019
年
度
38.96%
2.13
2.13
2018
年度
39.77%
1.43
1.43
2017
年度
27.56%
0.68
0.68
（四）管理层讨论与分析
1、财务状况分析
报告期各期末，发行人资产项目构成如下：
单位：万元
项目
2019.12.31
2018.12.31
2017.12.31
金额
比例（%）
金额
比例（%）
金额
比例（%）
货币资金
49,474.24
39.48
32,893.43
38.24
21,085.56
40.73
应收票据
50.00
0.04
-
-
-
-
应收账款
31,262.53
24.94
15,885.33
18.47
14,134.65
27.30
预付款项
1,129.92
0.90
512.44
0.60
826.64
1.60
其他应收款
1,234.38
0.98
1,140.07
1.33
1,105.56
2.14
存货
31,773.53
25.35
24,215.55
28.15
11,500.27
22.21
一年内到期的非
流动资产
988.30
0.79
1,136.23
1.32
752.32
1.45
其他流动资产
32.31
0.03
8.20
0.01
21.11
0.04
流动资产合计
115,945.21
92.51
75,791.25
88.10
49,426.12
95.48
长期应收款
1,147.30
0.92
2,132.04
2.48
1,423.11
2.75
固定资产
3,596.73
2.87
3,665.50
4.26
296.6
0.57
在建工程
42.11
0.03
-
-
-
-
无形资产
3,613.60
2.88
3,709.60
4.31
62.15
0.12
长期待摊费用
34.40
0.03
52.35
0.06
-
-
递延所得税资产
947.55
0.76
674.69
0.78
560.09
1.08
非流动资产合计
9,381.69
7.49
10,234.17
11.9
2,341.95
4.52
资产合计
125,326.90
100.00
86,025.42
100.00
51,768.07
100.00
报告期各期末
，
公司资产总额分别为
51
,768.07
万元、
86,025.42
万元和
125,326.90
万元，
2019
年末较
2018
年末
增加
39,301.48
万元，
2018
年末较
2017
年末增加
34,257.35
万元资产规模逐期增加
，
主要是因公司经营规模扩大、经营
业绩增加
。
报告期各期末
，
公司流动资产占总资产的比例分别为
95.48%
、
88.10%
和
92.51%
，
流动资产占比均较高
，
符合软件与信
息
技术服务
行
业轻资产的特点。公
司流动资产主要由货币资金、应收票据及应收账款、存货构成
，
合计占流动资产
的比例分别为
94.53%
、
96.31%
和
97.08%
，
与
公司经营情况相匹配。
报告期各期末
，
公司非流动资产总额分别为
2,341.95
万元、
10,234.17
万元
和
9,381.69
万元，
占总资产的比重分别为
4.52%
、
11.90%
和
7.49%
。
2018
年末较
2017
年末
，
公司非流动资产较大幅度增加
，
主要是因为公司购买了办公场所、
土地使用权。
报告期各期末，公司负债构成及分析如下：
单位：万元
项目
2019.12.31
2018.12.31
2017.12.31
金额
比例
（%）
金额
比例
（%）
金额
比例
（%）
短期借款
5,619.52
8.95
-
-
-
-
应付票据
12,910.26
20.56
1,843.67
4.12
600.23
2.43
应付账款
13,211.42
21.04
6,555.60
14.63
4,718.92
19.09
预收款项
18,797.88
29.94
26,222.79
58.53
11,589.37
46.88
应付职工薪
酬
2,789.10
4
.
44
1
,
980.02
4.42
1,246.63
5.04
应交税费
5,999.81
9.55
4,997.85
11.16
3,733.13
15
.10
其他应付款
433.72
0.69
251.57
0.56
301.54
1.22
一年内到期
的非流动负
债
524.29
0.83
651.66
1.45
516.17
2.09
流动负债合
计
60,285.99
96.01
42,503.16
94.87
22,705.99
91.84
长期应付款
406.26
0.65
920.75
2
.06
9
17.30
3.71
预计负债
2,030.00
3.23
1,268.45
2.83
913.82
3.70
递延收益
72.27
0.1
2
111.13
0.25
185.32
0.75
非流动负债
合计
2,508.52
3.99
2,300.33
5.13
2,016.43
8.16
负债合计
62,794.52
100.00
44,803.49
100.00
24,722.43
100.00
报告期各期末，公司负债总额分别为24,722.43万元、44,803.49万元和
62,794.52万元，其中主要为流动负债，占比分别为91.84%、94.87%和96.01%。
公司负债主要由预收账款、应付票据及应付账款、应付职工薪酬和应交税费组成，
报告期各期末，上述负债合计占负债总额的比例分别为88.54%、92.86%和
85.53%。
报告期内，随着公司经营规模的扩大，公司负债总额逐年增加。2018年末
较2017年末，公司负债总额增加了20,081.06万元，增长比例为81.23%，主要
是预收账款增加，预收账款增加了14,633.42万元，2018年末公司尚在执行的合
同较2017年末有了较大增长，且2018年末公司新签署了几项较大合同，按照合
同约定预收了部分款项。其中新疆霍尔果斯市南部联检区旅检货检通道查验设备
安装工程及配套信息化系统项目，合同金额12,118.00万元，预收进度款9,214.40
万元。
2019年末较2018年末，公司负债总额增加了17,991.03万元，增长比例为
40.16%，主要是应付票据和应付账款增加。2019年末，公司应付票据和应付账
款合计金额26,121.68万元，较2018年末应付票据和应付账款增加了17,722.41
万元，主要是随着公司经营规模扩大，公司执行合同增加，相应采购量增加，以
及公司为了提高资金使用效率，增加了票据结算的比例。其中，公司与中国建筑
第二工程局有限公司就横琴口岸项目签署了28,358.00万元的合同,合同条款中约
定合同签署后中建二局无预付进度款，到货后支付进度款，公司执行横琴口岸项
目采购量大，相应产生的应付票据和应付账款余额为6,864.31万元。
2、盈利能力分析
报告期内，公司的经营成果构成如下：
单位：万元
项目
2019
年
度
2018
年度
2017
年度
营业收入
80,738.64
50,723.88
33,406.99
营业成本
42,3
2
9.09
24,677.65
17,747.75
期间费用
14,833.03
10,721.34
7,826.76
营业利润
24,428
.86
16,311.81
8,214.26
利润总额
24,429.97
16,312.59
8,270.02
净利润
21,309.79
14,176.88
7,141.71
报告期各期
，
公司营业收入分别为
33,406.99
万元、
50,723.88
万元和
80,738.64
万元
，公司营业利润分别为
8,214.26
万元、
16,311.81
万元和
24
,
428.
8
6
万元，公
司营业收入、
营业利润持续快速增长。
报告期内
，
营业利润是公司利润的主要来源。
2017
-
2019
年，
得益于公司营
业利润的持续增长
，
公司净
利润也持续增长。报告期各期
，
公司净利润分别为
7,141.71
万元、
14,176.88
万元和
21,309.79
万元
。
2
019
年较
2
018
年，公司营业利润增加
8,117.05
万元，增长幅度为
49.76%
，
主要因
201
9
年营业收入较
201
8
年增加
30,014.76
万元，增长幅度为
59.17%
，同
时
201
9
年综合毛利率
4
7.57
%
较
201
8
年综合毛利率
5
1.3
5
%
下降了
3
.78
%
，在营
业收入增加，毛利率下降的情况下，公司毛利
201
9
年较
201
8
年增加了
1
2
,
363.32
万元。公司
201
8
年、
201
9
年的期间费用率
分别为
21.14%
、
18.37%
，期间费用
率降低，但期间费用总额增加了
3
8.35
%
，规模效应进一步显现。
2018
年较
2017
年，公司营业利润增加
8,097.55
万元，增长幅度为
98.58%
，
主要因
2018
年营业收入较
2017
年增加
17,316.89
万元，增长幅度为
51.84%
，同
时
2018
年综合毛利率
51.35%
较
2017
年综合毛利率
46.87%
增加了
4
.48%
，
在营
业收入和毛利率均增加的情况下，公司毛利
2018
年较
2017
年增加了
10,386.99
万元。公司
2017
年、
2018
年的期间费用率分别为
23.
43%
、
21.14%
，期间费用
率变动较小，但期间费用总额增加了
36.98%
，增速低于收入的增速，规模效应
对公司营业利润的增加有一定贡献。
（1）营业收入构成情况
单位：万元
项目
2019年度
2018年度
2017年度
金额
占比
（%）
金额
占比
（%）
金额
占比
（%）
主营业务
80,660.37
99.90
50,605.78
99.77
3
3,26
2
.89
99.57
其他业务
78.28
0.10
118.10
0.23
144.10
0.43
合计
80,738.64
100.00
50,723.88
100.00
33,406.99
100.00
报告期各期
，
公司营业收入分别为
33,406.99
万元、
50,723.88
万元和
80,738.64
万元
。
公司主要从事智慧口岸、智能交通以及其他智能城市领域的项目及产品服
务。公司不断加强技术研发
，
提高市场反应能力
，
提升核心技术的竞争优势
，
综
合竞争力不断增强。报告期内
，
受智慧口岸与智能交通
领
域的市场
需
求、公司技
术优势和市场竞争力等因素的影响
，
公司主营业务收入持续增长。
公司其他业务收入主要为融资租赁收入
，
系会计核算按融资租赁处理的博罗
项目产生
的收入
，
2017
年、
2018
年和
2019
年
分别确认融资租赁收入
144.10
万
元、
112.24
万元和
78.28
万元
。
（2）主营业务收入按类别分析
公司主营业务包括智慧口岸、智能交通及其他业务
，
公司深耕口岸业务二十
余年
，
报告期内智慧口岸业务占主营业务收入的比例分别为
95.88%
、
95.05%
和
99.09%
，
公司核心业务稳定。
主营业务收入按类别列示：
单
位
：万元
业务类型
2019年
2018年
2017年
金额
收入占
比（%）
金额
收入占
比（%）
金额
收入占
比（%）
1
智慧口岸查
验系统解决
方案
79,928.08
99.09
48,102.58
95.05
31,893.04
95.88
其中：航空
口岸
46,978.97
58.24
29,753.50
58.79
18,909.36
56.85
陆路口岸
25,733.69
31.90
15,700.01
31.02
10,316.06
31.01
水运口岸
7,215.42
8.95
2,649.06
5.23
2,667.62
8.02
2
智能交通及
其他
732.29
0.91
2,503.20
4.95
1,369.85
4.12
合计
80,660.37
100.00
50,605.78
100.00
33,262.89
100.00
1
）智慧口岸业务
随着我国经济参与全球一体化的程度加深
，
境内外人员、货物的往来逐渐增
多
，
对管理口岸通关时效性、管理准确性提出较高的要求
，
通过信息化技术手段
建设智慧口岸的市场需求增多。智慧口岸业务涵盖边检、海关（含原检验检疫）
领域
，
公
司逾二十
年
深耕智慧口岸
，
不断扩大口岸智慧
查验
系统应用范围和应用
领域
，
在实现了公司智慧系统在口岸
查验
领域的全覆盖（航空、陆路、水运）的
同时
，
公司加大研发投入
，
技术不断优化升级
，
产品线不断扩充完善。
基于公司产品特点以及多年积累形成的客户优势、品牌优势
，
结合公司在研
发、方案设计以及维护方面的经验及技术优势
，
201
7
-
201
9
年
，
公司智慧口岸
查
验
业务收入由
31,893.04
万元增长至
79,928.08
万元
，
复合增长率达
58.31%
，
其
中航空口岸业务收入由
18,909.36
万元增长至
46,978.97
万元
，
复合增
长
率为
57
.
62
%
；陆路口岸业务收入由
10
,
316.06
万元增长至
25
,
733.69
万元
，
复合增长率
为
57.94
%
。相比航空口岸、陆路口岸
，
我国水运口岸出入
境人员规模较小
，
公
司在水运口岸领域的业务拓展力度较小
，公司水运口岸收入占比不高
。
2019
年，
公司智慧口岸查验业务仍体现出较好的增长趋势。
报告期内
，
公司营业收入呈逐年增长的趋势
，
主要原因有：
a
、国家政策的大力推动
，
给公司带来发展机遇。随着
“
一带一路
”
倡议
实
施、地方经济发展需要带动
了新增口岸建设。报告期内，
2017
年、
2018
年、
2019
年公司分别承建
了
3
、
6
、
1
0
个新建口岸的查验信息
化项目。
b
、现有口岸业务发展需要进行场地扩建而带来了增量市场。根据《国家口
岸发展
“
十三五
”
规划》
，
到
2020
年基本实现口
岸布局科学合理、口岸设施完
善集约
，
新建口岸查验基础设施完善集约
，
已建成的口岸查验基础设施有序改
善
，
边境口岸查验基础设施明显改善
，
边境口岸毗邻国家一侧口岸基础设施同
步加强。报告期内
，
2017
年、
2018
年、
2019
年公司分别承建了
74
、
78
、
96
个
改扩建口岸的查验信息化项目。
c
、公司专注于持续研发创新
，
技术水平不断提高
，
产品升级、产品更新、
新型产品的出现
为
公司带来
存
量市场。
公司营业收入的持续增长与我国口岸的扩大开放、智慧化改善建设直接相
关。
2017
年公司新签署订单
245
个
，
订单金额
50,854.25
万元
，
2018
年公司新签
署订单
467
个
，
订单金额
76,846
.25
万元，
2018
年在行业发展、市场需求和口岸
设施完善集约的带动下，公司新签署订单数量和金额分别增长了
90.61%
和
51.11%
，取得大幅增长。
2019
年，公司仍体现出较好的增长趋势，新签署订单
数量
456
个，订单金额
116,285.16
万元，增长了
51.32%
。
报告期内各期
，
公司合同签订和执行情况
如
下：
单
位
：万元
期间
期初合同金额
本期新增合
同金额
本期完成
合同金额
本期取消或中止
等异常合同金额
期末合同
金额
2017
年度
27,859.61
50,938.55
38,185.17
84.30
40,528.68
2018
年度
40,528.68
76,888.20
59,051.76
41.96
58,323.17
2019
年
度
58,323.17
11
6,289
.
4
1
92,001.31
4.25
82
,607
.
03
公司营业收入的持续增长与我国口岸的扩大开放、智慧化改善建设直接相
关。2018年在行业发展的带动下，公司新签署订单金额较大幅增长，同时公司
大幅增加生产与集成服务人员提高项目实施效率，带来当年良好的收入增长。
在行业发展的带动下，公司新签署订单金额增长较快，为公司业绩增长的可
持续性提供了基础保障。截至2019年12月31日，公司在手订单金额8.26亿元。
2）智能交通及其他业务
公司智能交通及其他业务起步较晚，但基于公司在智慧系统领域的技术、经
验积累。随着公司在智能交通领域的项目经验和客户的积累，研发投入的持续加
大，相关产品和技术的逐步成熟，竞争能力将不断提升。
报告期内公司无退换货情况。
（
3
）
主营业
务收入按地区划分
单位：万元
项目
2019年
2018年
2017年
金额
比例（
%
）
金额
比例（
%
）
金额
比例（
%
）
华东
21,676.23
26.87
9,096.07
17.97
5,208.96
15.66
华南
18,624.11
23.09
23,774.84
46.98
8,014.30
24.09
华中
8,187.16
10.15
2,182.47
4.31
9,610.84
28.89
华北
9,697.33
12.02
4,210.24
8.32
3,230.08
9.71
西北
14,290.32
17.72
3,141.86
6.21
2,892.73
8.70
西南
5,047.
42
6.26
5,816.00
11.49
1,390.68
4.18
东北
2,155.50
2.67
2,374.11
4.69
2,888.77
8.68
港澳台地
区
982.30
1.22
10.19
0.02
26.54
0.08
合计
80,660.37
100.00
50,605.78
100.00
33,262.89
100.00
报告期
内
，
公司收入主要来自华南、华东、华中、华北、
西北
等地区
，
业务
逐步向全国以及境外拓展。
自
2016
年公司向日本电气香港有限公司出口销售旅
客自助通道产品
以来
，
实现了公司业务向境外的延伸。
（
4
）
主营业务
收入按季节划分
单位：万元
季度
2019年
2018年
2017年
金额
占比（%）
金额
占比（%）
金额
占比（%）
季度
2019年
2018年
2017年
金额
占比（%）
金额
占比（%）
金额
占比（%）
第1季度
17,790.25
22.06
10,252.95
20.26
3,169.56
9.53
第2季度
17,970.01
22.28
14,829.49
29.30
5,091.93
15.31
第3季度
15,223.85
18.87
11,193.55
22.12
4,548.62
13.67
第4季度
29,676.26
36.79
14,329.80
28.32
20,452.79
61.49
合计
80,660.37
100.00
50,605.78
100.00
33,262.89
100.00
公司报告期前期存在较为明显的季节性
，
主要因当时的客户主要是边检、海
关、国检等政府机关
，
政府机关通常采取预算管理和产品集中采购制度
，
该类业
务的收入实现主要集
中
在下半年
。
随着公司业务领域的拓展、大项目的承接
，
客
户对项目工期及时性的要求
，
以及公司基于项目经验积累形成的项目反应速度的
提升
，
公司业务的季节性不再明显。
发行人机场口岸项目往往规模较大
，
项目开通时间和项目验收时点的不规律
分布或减轻或加重公司的季节性。
2
017
年
公
司第
4
季度收入占比较高
，
系因为
武汉机场和柳州机场项目；
2
018
年公司第
2
季度收入占比较高
，
系因为白云机
场项目；
2019
年公司第
4
季度收入占比较高，系因为宁波机场和大兴机场项目；
前述项目
情况如下：
项目名称
客户
名称
收入
（万元）
合同签
订时间
开工
时间
完工
时间
验收
时间
项目背景
北京出入境
边防检查总
站大兴国际
机场边检查
验设施设备
建设项目
中华人
民共和
国北京
出入境
边防检
查总站
2,892.04
2019年
6月
2019年
6月
2019年
11月
2019年
11月
2019年10
月27日国
际航线开
通
北京大兴国
际机场北京
边检总站勤
务指挥系统
之业务管理
可视化子平
台采购项目
中华人
民共和
国北京
出入境
边防检
查总站
1,361.13
2019年
7月
2019年
8月
2019年
11月
2019年
11月
2019年10
月27日国
际航线开
通
宁波栎社国
际机场三期
扩建工程2
号航站楼联
检单位查验
设施设备采
宁波机
场与物
流园区
投资发
展有限
公司
3,180.32
2019年
2月
2019年
7月
2019年
12月
2019年
12月
2019年12
月28日机
场开通
购项目标段
一
宁波栎社国
际机场三期
扩建工程2
号航站楼联
检单位查验
设施设备采
购项目标段
二
宁波机
场与物
流园区
投资发
展有限
公司
2,858.65
2019年
2月
2019年
7月
2019年
12月
2019年
12月
2019年12
月28日机
场开通
广州白云国
际机场T2联
检单位弱电
系统及设施
设备建设项
目专用查验
设施设备采
购项目
广州白
云国际
机场股
份有限
公司
8,077.66
2017年
11月
2017年
9月
2018年
3月
2018年
4月
2018年4
月26日机
场开通
武汉天河机
场三期扩建
工程T3航站
楼联检设施
供货和安装
项目
武汉天
河机场
有限责
任公司
8,547.01
2017年
2月
2017年
2月
2017年
6月
2017年
12月
2017年8
月31日机
场开通，由
于机场部
分非关键
区域装修、
土建进度
滞后，项目
整体验收
滞后。
柳州白莲机
场联检单位
信息化查验
设施设备系
统采购及安
装
广西柳
州市建
设投资
开发有
限责任
公司
2,042.34
2017年
10月
2017年
9月
2017年
12月
2017年
12月
2018年2
月26日机
场开通
（
5
）
营业收入
按客户分析
报告
期内
，
公司对前五大客户的销售具体情况如下：
时间
客户名称
销售金额
（万元）
营业收入
占比（%）
2019年
1
霍尔果斯经济开发区管理委员会口岸管理局
10,899.45
13.50
2
广西机场管理集团有限责任公司
6,099.24
7.55
3
宁波机场与物流园区投资发展有限公司
6,038.97
7.48
4
中华人民共和国北京
出
入境边防检查
总站
5,097.11
6.31
5
武汉天河机场有限责任公司
3,063.57
3.79
合计
31
,
198.33
3
8.64
时间
客户名称
销售金额
（万元）
营业收入
占比（%）
2018年
1
广州白云国际机场股份有限公司
8,635.49
17.02
2
北京中航弱电系统工程有限公司
2,963.22
5.84
3
珠海格力港珠澳大桥珠海口岸建设管理有限
公司
2,574.90
5.08
4
中华人民共和国上海出入境边防检查总站
2,569.30
5.07
5
盐城南洋机场有限责任公司
2,432.64
4.80
合计
19
,175.55
37.81
2017年
1
武汉天河机场有限责任公司
8,547.01
25.58
2
广西柳州市建设投资开发有限责任公司
2,042.34
6.11
3
绥芬河市口岸管理委员会
2,033.75
6.09
4
日照机场建设投资有限公司
1,726.90
5.17
5
中华人民共和国深圳海关
1,554.05
4.65
合计
15,904.06
47.60
报告期内
，
公司不存在单个客户销售比例超过
50%
的情况
，
同时亦不存在严
重依赖少数客户或客户中存在关联
方
的情形。
（
6
）
销售的回
款情况
公司业务收入主要采用银行转账结算
，
少量的票据和现金结算
，
具体回款方
式汇总如下：
单位：万元
回款方式
2019年
2018年
2017年
现金
5.61
3.00
0.35
银行转账
74,310.33
72,413.14
37,232.75
票据
1,475.00
-
133.50
合计
75,790.94
72,416.14
37,366.60
报告期内公司销售收入的回款方式主要为银行转账
，
各期银行转账收款占收
款总额的比例分别为
99.64%
、
99.99
%
和
98.05
%
；个别客户使用银行承兑汇票与
公司进行结算
，
票据结算的金额占总收款金额的比例较低
，
公司整体收款状况较
好。报告期内公司有零星的现金回款情形
，
现金回款
占比极低
，
现金回款主要系
个人将口岸查验设施损坏
，
公司进行维护
，
将个人的赔偿记入维护收入。
报告期内公司存在第三方回款情况
，
主要系公司合同签署方为政府单位
，
回
款方为财政部、财政局、国库中心、管委会、上级主管单位等
，
主要因部门项目
建设需要使用财政资金或者由上级单位统筹支付。报告期内该类第三方回款金额
分别为：
单位：万元
期间
2019
年
2018
年
20
1
7
年
第三
方回款（财政等）
11,629.88
16,386.78
5,970.03
除前述情形之外
，
公司其他第三方回款金额如下：
单位：万元
期间
20
19
年
2018
年
2017
年
第三方回款（其他）
1,799.47
308.87
7.50
具体情况如下：
合同签署方
付款方
回款金额
（万元）
第三方回款原因
回款时间
安徽宿州亿利丰建
设工程有限公司
郑孝松
100.00
该企业实行项目
承包制，郑孝松承
包负责2012年的
淮南市田家庵公
安分局110指挥中
心暨业务用房智
能化系统项目，
2019年收到了业
主的货款，通过郑
孝松结算给公司
2019年
广西机场管理集团
有限责任公司
桂林机场扩建工程指
挥部
800.00
同一集团内公司
支付
2019年
广西机场管理集团
有限责任公司
桂林机场扩建工程指
挥部
782.50
同一集团内公司
支付
2019年
深圳市机场股份有
限公司
深圳市机场（集团）
有限公司
32.60
同一集团内公司
支付
2019年
南京禄口国际机场
二期工程建设指挥
部
东部机场集团有限公
司
39.98
同一集团内公司
支付
2019年
黄石新港港口股份
有限公司
黄石港通物流发展有
限公司
44.39
同一集团内公司
支付
2019年
威海市民用航空管
理局
威海国际机场集团有
限公司
16.37
使用方代付
2018年
广州港国际邮轮母
港发展有限公司
广州港集团有限公司
结算中心
26.65
同一集团内公司
支付
2018年
中国铁建电气化局
哈牡铁路客运专线有
265.85
业主方代总包方
2018年
合同签署方
付款方
回款金额
（万元）
第三方回款原因
回款时间
集团第一工程有限
公司
限责任公司
支付
深圳机场卓怿商务
发展有限公司
深圳市机场（集团）
有限公司
7.50
同一集团内公司
支付
2017年
合计
2,115.84
3、现金流量分析
（1）经营活动现金流量分析
报告期各期，公司经营活动产生的现金流入分别为41,649.34万元、76,297.15
万元和73,613.11万元，经营活动产生的现金流量净额分别为5,634.09万元、
18,882.41万元和10,741.56万元。报告期前期经营活动现金流量大幅增加，主要
系：1）公司经营业绩向好，盈利能力增强；2）公司加强项目管理，加大项目回
款考核，项目回款能力提升；3）在累计订单规模快速增长的情况下，公司预收
款项相应大幅增加。
公司的客户主要是政府单位、国有企业等，合同主要通过招投标取得，合同
结算条款由客户规定，款项结算的主动权在客户一方。同时，客户需要履行内部
审批程序后申请付款，待资金到位后再支付，具有一定的付款周期。
公司客户的付款周期，受其投资计划、资金预算、内部付款审批流程等因素
影响，一般情况下，合同金额较大的项目，客户付款审批的流程较长，付款周期
较长，回款较慢，另外，在客户当年资金预算较为充足的情况下，存在部分大项
目付款周期较短的情形。
1）2017年，公司经营活动产生的现金流量净额低于净利润，主要是因为公
司业务主要根据合同按进度分阶段收款，随着公司业务规模的快速增长，对经营
活动现金流产生一定的占用。在收入快速增长的过程中，采购支出时点早于收款
时点，进而对经营活动现金流产生一定的占用，经营活动产生的现金流量净额小
于净利润。
2）2018年，在公司收入、订单签署额快速增长的情况下，公司销售商品、
提供劳务收到的现金、经营活动产生的现金流量净额较高。销售商品、提供劳务
收到的现金占收入的比例达到了142.77%，主要系当年大项目收款情况良好；购
买商品、接受劳务支付的现金占采购总额的比例较2017年降低了5.15%，较为
稳定。在收入快速提升、存货大幅增长的过程中，由于收款情况良好，公司取得
的经营活动产生的现金流量净额高于净利润。
①公司2018年应收账款回收良好：随着营业收入的增长，应收账款余额未
出现大幅增长。
2018年，公司营业收入增长51.84%，应收账款增长了13.26%，应收账款占
收入的比例37.06%，公司应收账款余额未大幅增长，占收入的比例较2017年有
所下降，主要系当年公司大项目广州白云国际机场T2联检单位弱电系统及设施
设备建设项目专用查验设施设备采购项目（合同金额
9,370.08
万元）、银川河东
国际机场
T2
航站楼国际厅改造工程联检查验设施设备采购及安装项目（
合
同金
额
2,5
58.44
万元）于上半年完成验收
，
下半年回款
，
该两个项目客户付款进度良
好
，
至期末
，
仅剩
5%
质保金因尚未达到收款条件暂未收回；同时
，
公司加强了
对账龄
超过
1
年的款项的催收管理
，
加大项目回款考核
，
回款能力提升。
②公司2018年预收账款收款良好，预收账款账面余额较上年增长14,633.42
万元。公司执行业务合同时，收到客户支付的合同进度款在预收款项核算。
2018年，公司取得大项目新疆霍尔果斯市南部联检区旅检货检通道查验设
备安装工程及配套信息化系统项目（合同金额12,118万元）、广西桂林机场航
站楼及站坪配套设施扩建工程T2航站楼口岸检查检验设备设施采购及安装项目
（合同金额6,556万元），项目于当年完工，分别收到预收账款9,214.40万元、
4,431.00万元。
3）2019年，公司收入、订单签署额继续保持快速增长的趋势，但销售商品、
提供劳务收到的现金较2018年略有下降，销售商品、提供劳务收到的现金占收
入的比例为86.80%，较2018年降低了55.97%，主要是正在执行的项目尚未达
到收款进度而收款较少，其次公司2019年完成的大项目增长较快，大项目合同
金额较大，客户付款审批的流程较长，回款较慢。
2019年，购买商品、接受劳务支付的现金较2018年略有下降，占采购总额
的比例较2018年降低了22.89%，主要是公司为了提高资金使用效率，增加了票
据结算的比例。如果公司不考虑资金使用效率，将应付票据余额付出，则该项比
例与2018年、2017年接近。
2019年，在公司收入、订单签署额快速增长的情况下，净利润增长较快，
但正在执行的项目尚未达到收款进度而收款较少，公司取得的经营活动产生的现
金流量净额低于净利润。
①公司2019年正在执行的项目尚未达到收款进度而收款较少。
2019年末公司预收账款余额较2018年末减少了7,424.91万元，除了因2018
年末尚未执行完毕验收的项目在2019年执行完毕验收，相应结转了预收账款外，
新项目因尚未达到收款进度而收款较少。
2019年收到预收项目进度款比2018年减少了9,740.08万元，因2018年大
项目霍尔果斯预收款比例较高，2019年公司与中国建筑第二工程局有限公司就
横琴口岸项目签署了28,358.00万元的合同,该项目为中建二局总承包项目，合同
条款中约定合同签署后中建二局无预付进度款，到货后支付进度款，致使2019
年预收款少。
②公司2019年完成的大项目增长较快，大项目合同金额较大，客户付款审
批的流程较长，回款较慢。
2017年、2018年和2019年，收到当期收入的现金流入占当期收入的比例分
别为60.89%、68.80%和51.57%，2019年比例较2018比例下降较多，主要是2019
年大项目较多，付款审批的流程长，回款较慢。
其次，2017年和2019年收到当期收入的现金流入占当期收入的比例比2018
年低，主要是2018年的收入在各季度分布较均匀，2017年和2019年在第四季
度确认的项目占比较高，相应的回款滞后，因此2018年收到前期应收款较多，
2019年相对2018年收到前期应收款增长较小。
（2）投资活动现金流量分析
报告期各期
，
公司投资活动产生的现金流量净额分别为
110
.31
万元、
-
7,094.70
万元和
231.03
万元
；
2018
年度投资活动产生的现金流量净额为负数且
较大
，
主要系公司购买了办公室和土地使用权。
（3）筹资活动现金流量分析
报告期内，公司筹资活动现金流量主要是公司收到客户中建二局在云链平台
开立的云信以及中建二局在建信融通平台出具的付款承诺，公司据此在银行取得
保理款。
4、对公司财务状况和盈利能力的未来趋势分析
（1）财务状况未来趋势分析
由于公司的厂房主要通过租赁方式取得
，
故公司资产结构中
，
流动资产占比
较高
，
20
17年末、2018年末和2019年末，流动资产占公司总资产的比例分别
为95.48%、88.10%和92.51%，符合软件与信息技术服务行业轻资产的特点。但
随着本次募集资金投资项目的实施，公司在建工程、固定资产等非流动资产比重
将有较大增长。
从负债结构来看，报告期内公司的负债基本上为流动负债， 2017年末、2018
年末和2019年末，流动负债占公司总负债的比例分别为91.84%、94.87%和
96.01%。但随着公司对长期资金的需求增加
，
流动负债占比可能会有所下降。
从偿债能力来看
，
公司目前的资产负债率、流动比率和速动比率均保持在较
为合理的水平
，
不存
在短期偿债风险。
本次发行后
，
资本市场将为公司提供更加多样灵活的融资渠道
，
从而公司可
以更加主动地保持最佳的资本结构
，
更加灵活、合理地对长短期资产进行配置。
同时
，
本次募集资金到位后
，
公司净资产规模和每股净资产都将有较大幅度的提
高
，
从而进一步增强公司的整体实力
，
降低财务风险
，
提高公司竞争力。
（2）盈利能力未来趋势分析
报告期内
，
公司主要提供智慧口岸整体
解
决方案及其智
能产品
，
包括陆路口
岸、水运口岸、航空口岸
，
业务涵盖边检和海关（含原检验检疫）等出入境旅客、
货物及交通运输工具的智能通关查验和智能监管等系统。同时
，
基于智能技术的
积累
，
公司已将业务拓展至智能交通、智慧机场等其他应用领域。未来
，
随着公
司技术储备、人才储备的进一步丰富、研发能力的进一步提升、客户服务能力的
进一步增强和募投项目的实施
，
公司主营业务有望保持良好的发展态势。
公司
2020
年
3
月
31
日的合并及母公司资产负债表、
2020
年
1
-
3
月合并及母
公司利润表、合并及母公司现金流量表未经审计，但已由天健会
计
师事务所（特
殊普通合伙）审阅，并出具了天健审〔
2020
〕
7
-
464
号审阅报告。具体如下：
① 合并资产负债表的主要数据
单位：万元
项目
2020
年
3
月
31
日
资产总计
119,058.48
负债合计
52,200.98
归属于母公司股东的净资产
66,857.50
股东权益合计
66,857.50
② 合并利润表主要财务数据
单位：万元
项目
2020
年
1
-
3
月
2019
年
1
-
3
月
营业收入
15,417.92
17,811.30
营业利润
4,940.97
5,672.13
利润总额
4
,
925.86
5,673.03
净利润
4,326.61
5,015.50
归属于母公司股东的净利润
4,326.61
5,015.50
扣除非经常性
损益后归属于母
公司股东的净利润
3,926.46
4,756.20
③ 合并现金流量表主要财务数据
单位：万元
项目
2020
年
1
-
3
月
2019
年
1
-
3
月
经营活动产生的现金流量净额
-
12,787.24
-
6,997.86
投资活动产生的现金流量净额
175.30
76.73
筹资活动产生的现金流量净额
-
-
汇率变动对现
金
及现金等价物
的影响
22.32
-
2.19
现金及现金等价物的净增加
/
（减少）额
-
12,589.62
-
6,923.32
年末
/
期末现金及现金等
价物余
额
36,797.40
25,882.88
根据已审阅数据，
2020
年
1
-
3
月，公司归属于母公司股东净利润同比下降
13.74%
，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润同比下降
17.45%
。公
司不存在业绩下滑
30.00%
的情况。公司分析主要变动原因为，受
2020
年新冠肺
炎疫情的影响，公司
2020
年一季度的生产、采购以及项目实施进度受到一
定
的
影响，一季
度部分项目的完工和验收延期。
截至本
招股意向书
摘要
出具日，公司预计
2020
年
1
-
6
月可实现营业收入
40,000
万元至
45,000
万元，同比增长
12
.47%
至
26.53%
；归属于母公司股东的净
利润为
10,645
至
11,749
万元，同比增长
7.79%
至
18.97%
；扣除非经常性损益后
归属于母公司的净利润为
10,140
至
11,243
万元，同比增长
6.52%
至
18.11%
。预
计
2020
年
1
-
6
月不存在业绩大幅波动且同比下滑超过
30.00%
的情况。
第四节 募集资金运用
一、募集资金运用概况
（一）本次募集资金投资项目
根据2019年第一次临时股东大会，本公司拟向社会公开发行3,156万股境
内上市人民币普通股（A股），占发行后总股本的25%，公司本次新股发行所得
的募集资金扣除发行费用后全部用于公司如下项目：
序
号
项目
投资总额（万
元）
预计使用募集
资金（万元）
备案情况
1
基于人工智能的智慧
口岸系统研发及产业
化项目
42,328
42,328
深福田发改备案（
2019
）
0046
号
28,801
28,801
湖北省固定资产投资项目
备案证：
2018
-
420118
-
65
-
03
-
081147
2
研发中心升级建设项
目
20,157
20,157
3
营销服务网络升级建
设项目
12,390
12,390
深福田发改备案（
2019
）
0051
号
合计
1
03
,
676
1
03
,
676
公司董事会已对上述募集资金投资项目作出可行性分析，认为公司现有生
产经营规模、财务状况、技术水平及管理水平与上述募集资金总额和投资相适
应。
本次发行募集资金到位前，若公司已利用自有资金和银行贷款对上述项目
进行了先期投入，则募集资金到位后用于项目剩余投资及置换已投入款项。若
本次发行实际募集资金低于拟投资金额，公司将通过自筹解决。如所筹资金超
过预计投入募集资金数额的，则超出部分将用于补充公司流动资金。
（二）募集资金专户存储安排
公司根据《公司法》、《证券法》、《深圳证券交易所股票上市规则》等法
律法规制定了《募集资金管理办法》，公司本次发行募集资金将存放于董事会决
定的专项账户集中管理，并将与开户银行、保荐机构签订三方监管协议。公司
将严格遵守有关法律法规，合规使用本次发行的募集资金。
第五节 风险因素
一、市场竞争风险
经过二十余年的发展，公司已在应用人工智能的智慧口岸查验等领域形成了
技术研发水平、整体方案解决能力、
品
牌影响力等竞
争优势，但软件及嵌入式系
统整体方案开发市场是高度开放的市场，随着人工智能技术的普及，若公司不能
维持或根据市场发展需要发挥技术、经验等方面优势迅速做
大做强，则将面临行
业内竞争日趋激烈的风险。
二
、
宏观经济形势变动风险
公司主营业务为
提供智慧
口岸查验系统整体
解决方案及其智能产品，包括陆
路口岸、水运口岸、航空口岸，业务涵盖边检和海关（含原检验检疫）等出入境
旅客、货物及交通运输工具的智能通关查验和智能监管等系统
，客户主要由口岸
主管部门、边检、海关（含原检验检疫）、机场集团、国有企业、公安部门、交
通管理
部
门、道路规划
和建设管理部门
/
企业等构成。公司
客户在智慧
系统
的
建
设
投入与
国家政策
、经济环境
高度
相关
。
当前，我国
经济正面临着结构转型的需
求，影响我国经济发展的因素
复杂多样，
宏观
政策
环境、经济形势的变动
，政府
投资
方向
、力度的调整，
将
可能
对公司的经营业绩产生一定的影响。
三、招投标风险
公司的主要客户为口岸主管部门、边检、海关（含原检验检疫）、机场集团、
国有企业、公安部门、交通管理部门、道路规划和建设管理部门
/
企业等，客户
多采用招投标的方式进行采购，存在招标计划调整等不确定因素，可能会对公司
经营业绩产生不利影响。
同
时，随着智慧
口岸查验和智能交通监管领域信息技术
的发展，公司面临日趋激烈的竞标环境，若公司在后续招标中未能中标，或公司
中标数量及中标产品价格出现大幅度下降，公司
的经营业绩将受到较大影响。
四、产品及技术研发风险
公司所属行业软件和信息技术服务业具有个性化需求强、产品和方案复杂度
高、技术水平高等特点，对技术研发的要求较高。如果公司的技术和产品研发方
向偏离客户需求，或者研发时机掌握不准确，技术转化速度减缓，将存在产品不
能形成技术优势的风险。同时，如果行业内新技术出现，或者更低成本的替代产
品进入市场，而公司未能及
时
进行技术跟进
、产品转型或推出有竞争力的新产品，
公司将面临技术、产品被替代的风险。
五、人力资源风险
作为高新技术企业，高素质的人才对公司未来的发展举足轻重。公
司在项目
实施、技术研发和市场拓展过程中，对于高素质技术人才的依赖程度较高。尽管
公司通过丰富企业文化、提高福利待遇、完善薪酬方案、实施员工持股等一系列
措施力求稳定和培养更多的核心人员，但是，客观上仍存在核心人员流失的风险。
同时，随着生产经营规模的进一步扩张，公司对人才的需求将大幅增长，能
否维持现有核心人员队伍的稳定，并不断吸引优秀人员加盟，关系到公司
能
否继
续保持竞
争力。
六、知识产权遭受侵害风险
核心技术是公司赢得市场的关键因素之一，公司坚持自主创新，截至
2019
年
12
月
3
1
日
，公司及子公司共获得专利
6
5
项
，计算机软件著作权登记证书
1
7
3
项。公司制定了严格的知识产权保护管理制度，通过申请专利、软件著作权、签
署保密协议等手段保护公司知识产权。报告期内，公司未发生重大知识产权遭受
侵害的事件，但随着公司研发能力的不断提升和经营规模的进一步扩张，如果该
等研发成果和核心技术受到侵害，或者公司机密技术规范性文件泄漏，将给公司
造成重大损失。
七、产品质量风险
公司严
格
执行内部质量
控制制度，从产品研发、方案设计、产品调试、项目
实施、项目验收、售后服务等多个环节对质量活动进行全过程监控与管理。报告
期内，公司质量控制制度和措施实
施良好，至今未出现因产品质量问题而发生退
货或重大经济纠纷的情况。随着经营规模的扩大，若公司未来在产品生产和研发
中不能严格执行质量管理，出现产品质量问题，一方面可能导致公司出现经济损
失，另一方面也将影响公司声誉，从而影响公司的经营业绩。
八、项目管理风险
项目管理包括项目范围管理、项目财务管理、项目进度管理、项目风险管理、
人力资源管理、质量管理等，是一
项
专业且复杂的
工作。公司的项目涉及定制化
设计、跨地域与跨业务实施、技术实现和整合等多项内容，对项目组织和管理水
平要求较高。虽然公司已制定相关制度加强项目管理，报
告期内未发生过重大项
目管理问题，但如果一旦发生，将给公司造成一定的损失。
九、生产经营的季节性风险
由于公司的项目收入主要来源于财政资金或国有单位资金，相关单位的项目
验收大多在年底进行，通常会导致公司年内营业收入存在前低后高的情况，而费
用的列支全年较为平衡，所以可能会出现上半年实现营业利润相对较少的情况，
同时在合同执行过程中需垫付设备采购款、实施和生
产
费用、投标保
证金、履约
保证金及质量保证金等款项，上半年相应的收款结算较少，公司经营业绩可能会
存在季节性波动的风险。
十、实际控制人控制风险
截至本招股意向书摘要出具日，公司总股本9,468.00
万股，瞿磊直接持有公
司
85.6569%
的股权，并通过智能人、云智慧分别间接持有公司
3.4590%
、
0.5703%
的股权，瞿磊合计持有公司
89.6863%
的股权。本次发行后，瞿磊仍将保持对公
司的绝对控股地位。
虽然公司根据《公司法》、《上市公司章程指引》等法律法规，制定了《公司
章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议
事
规则》以及《
监事会议事规则》等内
部规范性文件，同时建立了独立董事制度，聘请了
3
位独立董事，占董事会成员
总数的三分之一以上，且实际控制人瞿磊作出了承诺，不利用其
实际控制人地位
损害公司利益，但仍然存在实际控制人凭借其控制地位对公司人事、经营决策等
进行控制从而损害公司及其他股东利益的风险。
十一、募集资金投资项目风险
公司本次募集资金将用于基于人工智能的智慧口岸系统研发及产业化项目、
研发中心升级建设项目、营销服务网络升级建设项目。虽然公司上述募集资金投
资项目经过了科学论证及审慎估算，但如果未来市场环境出现重大不
利
变化，较
大改
变了公司募投项目建设的假设基础，将会造成公司募集资金投资项目的实施
不能达到预期，进而给公司的经营及盈利能力带来不利影响。
十二、税收优惠及政策变化
风险
公司分别于
2015
年
11
月
2
日、
2018
年
11
月
9
日通过了高新技术企业复审，
企业所得税优惠期为
2015
年
1
月
1
日至
2020
年
12
月
31
日，根据相关规定，公
司
2015
年至
2020
年享受按
15.00%
所得税税率征收企业所得税的优惠政策。
报告期内，公司企业所得税优惠金额和净利润情况如下：
单位：万元
2019
年
2018
年
2017
年
高新技术
企
业所得税
优惠
金额
2,
262.03
1,500.20
896.79
净利润
2
1
,
309.79
14,176.88
7,141.71
占净利润的比例
1
0
.61
%
10.58%
12.56%
如果国家有关高新技术企业的所得税税收优惠政策发生变化，或公司不能持
续被认定为高新技术企业，从而导致公司不能享受所得税
15.00%
的优惠税率，
公司的所得税费用将会上升。
十三、经营规模扩张过快导致的经营管理风险
本次股票发行后，随着募集资金的到位和投资项目的实施，公司总体经营规
模将进一步扩大。资产规模的扩大、人员
的
增加使得公司
组织架构、管理体系趋
于复杂。这对公司已有制度建设、组织设置、营运管理、财务管理、内部控制等
方面带来较大的挑战。因此，公司需要及时完善现有管理体系、
建立更加规范的
内控制度、提高管理能力以适应公司规模发展的需求。如果公司管理层不能适时
调整公司管理体制、未能把握好调整时机、发生相应职位管理人员的聘任失误，
都可能阻碍公司业务的正常推进而错失发展良机。公司未来可能面临组织模式和
管理制度不完善、内部约束不及时的风险。
十四、资产负债率升高的风险
由于公司处于快速发展阶段，营运资金需求较大，预收账款、应付票据等经
营性负债大量增加，导致
2018
年末资产负
债率上升。2017-2019年末，公司资产
负债率为47.76%、52.08%、50.10%，同时，公司流动比率、速动比率呈现下降
趋势，2017-2019年末，公司流动比率分别为2.18、1.78、1.92，速动比率分别为
1.64、1.19、1.38。资产负债率的升高和流动性的降低给公司带来一定的偿债风
险，可能影响公司筹措持续发展所需的资金。
如果本次发行上市成功，随着募集资金到位
，
公司资产负债率将得到一定程
度改善。
十五、毛利率下降的风险
报告期内，公司综合毛利率分别为
46.
8
7%
、
51.35%
和
47.57%
，公
司正处于
成长期，毛利率总体维持在较高的水平。随着我国口岸大型智慧化查
验系统建设，
尤其是承载力较大的机场口岸的智慧化查验系统建设，公司承接大型项目的数量
将增加，因大型项目往往较中小项目毛利率低的原因，以及市场竞争加剧、组织
管理成本提升等因素，公司毛利率将存在下降的风险。
十六、应收票据及应收账款余额较大的风险
报告期各期末，公司应收票据及应收账款分别为
14,134.65
万元、
15,885.33
万元
和31,312.53万元。公司应收票据及应收账款较高且持续增加，占用了公司
一定资金，给公司日常营运资金带来较大压力。公司应收账款的主要客户是政府
部门或者国有单位/企业，信誉度高。尽管如此，如果行业状况等发生重大不利
变化，公司应收账款不能按时收回，将对公司资产质量以及财务状况产生不利影
响。
十七、本次发行导致净资产收益率下降和即期回报被摊薄的风险
本次公开发行募集资金到位后，公司净资产规模和总股本规模将有较大提
高，由于募投项目利润释放需要一定时间，从而导致短期内公司的每股收益和净
资产收益率存在被摊薄的风险。此外，若本次发行募集资金不能实现预期效益，
也将可能导致公司的每股
收
益和净资产收
益率被摊薄，从而降低公司的股东回
报。
假设公司所处市场环境没有发生重大不利变化，本次发行方案于
2020
年
6
月实施完毕，在不考虑包括本次发行等因素对
利润的影响的情况下，假定
2020
年度，公司扣除非经常性损益后的归属于母公司所有者的净利润分别为
2.30
亿
元，
本次发
行后对
2020
年每股收益的影响为
-
0.40
元
/
每股，对扣除非经常损益
加权平均净资产收益率的影响为
-
19.48%
。
十八、新增固定资产折旧风险
待募集资金投资计划实施完成后，公司固定资产投资新增
52,163.0
0
万元，
将使未来年
度最高新增固定资产折旧合
计
4,682.00
万元。虽然募集资金投资项目
预期收益良好，预期新增营业收入带来的利润增长足以抵消上述折旧费用的增
加，而且以公司目前的盈利能力也能有
效消化相应的固定资产折旧，但如果项目
达产后无法实现预期销售，则将对公司的经营业绩产生一定的影响。
十九、成长性风险
人工智能及其具体应用领域智慧口岸、智能交通等正处于高速发展阶段，公
司作为人工智能智慧口岸应用领域领先企业之一
，凭借业已形成的技术研发水
平、整体方案解决能力、品牌影响力等竞争优势。报告期各期末，公司营业收入
分别为
33,406.99
万元、
50,723.
88
万元和
80,738.64
万元，增长率达到了
51.84%
和
59.17%
，公司利润总额分别为
8,270.02
万元、
16,312.59
万元和
24,4
29.97
万元，
增长率达到了
97.25%
和
49.76%
，报告期内营业收入和利润总额均取得了复合增
长率超过
55.00%
的快速增长。但公司盈利能力的持续增长受政策市场环境、竞
争状态、技术研发、产品质量、项目管理等因素的综合影响，如果上述因素出现
不利变化，公司将存在难以保持业绩增长或存在业绩下滑的风险
。
二十、房屋租赁风险
公司租赁的一处用作仓库使用的房产产权证到期，深
圳市规划和自然资源
局召开业务会议出具相应会议纪要，原则同意土地利用处就所涉行政划拨用地
土地使用年限续期的报审意见，截至
本
招股意向书
摘要
出具日，尚未
完成产权
证书续办，如若出现不能续期的情况，公司存在搬迁风险，公司实际控制人承
诺
将
承担因搬迁带来的一切
损失。
公司分公司注册地址主要通过租赁取得，用于项目联络之用，租赁面积较
小，部分未办理租赁备案登记。若出现收到相关主管部门出具的责令限期改正
通知，且与出租方协商难以推进租赁备案事宜的情况，则面临搬迁风险，公司
实际控制人承诺将承担因搬迁带来的一切损失。
公司部分重要生
产经营场所系通过租赁取得，在租赁合同有效期内，不存
在搬迁风险。如因出租方租赁到期后对所出租房产作出其他安排，导致公司无
法继续租赁房产，则公司面临搬
迁风险。公司固定资产规模较小，主要为办公
电子设备，若出现需要搬迁的情况，搬迁费
用
不高，将由公司自行承
担。
二十一、不可抗力风险
若发生自然灾害以及战争、重大疫情等不可抗力事件，可能会对公司的财
产、人员、经营造成损害，从而影响公司的经营业绩和盈利能力。
2020
年初，
国内新型冠状肺炎疫情爆发，公司严格按照疫情防控政策暂停相关项目实施，
受此影响，造成了公司部分项目延期。
随着国内新冠疫情逐步得到控制，公司
各地项目逐步复工，本次疫情尚未对公司的持续经营产生重大不利影响，但如
果本次疫情持续较长时间，可能对公司
2020
年
全年经营情况和盈利水平产生较
大不利影响。
第六节 其他重要事项
一、重要合同
公
司与主要供应商建立长
期的合作关系，因公司采购活动存在小额、高频的
特点，公司以订单形式向供应商下达采购需求，单笔金额较小。
截至本招股意向书摘要出具日，本公司正在履行、将要履行的4,000.00万元
以上销售合同主要有：
1、2018年1月16日，公司与海关总署物资装备采购中心（甲方）根据中
标结果就《海关总署2017年集装箱空箱检测仪采购项目》签订合同，约定甲方
向公司采购集装箱空箱检测仪100套，总价为4,895.00
万元。
2、2018年5月27日，公司与舟山普陀山机场有限公司（甲方）根据中标
结果签订了《舟山普陀山机场航站楼（国际口岸开放航站区）改扩建联检工程项
目合同书》，约定公司承担该项目的联检信息化及专业查验系统施工，合同价款
为4,098.9672万元。
3、2019年2月22日，公司与青岛国际机场集团有限公司（采购方）根据
中标结果签订了《青岛新机场边检信息化及查验设施设备项目设备供货合同》，
约定公司向采购方提供边检专业设备设施及软件系统，包括智能查验台、智能验
章柜、指挥中心平台、证件研究设备等相关专业软件系统，合同价款为4,937.92
万元。
4、2019年2月25日，公司与青岛国际机场集团有限公司（采购方）根据
中标结果签订了《青岛新机场卫生检疫信息化及查验设施设备项目设备供货合
同》，约定公司向采购方提供出入境检验检疫专业设备设施及软件系统，包括卫
生检疫查验系统、微小气候在线监测系统、AR设备指挥系统、有害生物远程鉴
定系统等相关专业软件系统，合同价款为4,298.00
万元。
5、2019年3月29日，公司与深圳市人民政府口岸办公室（甲方）根据中
标结果签订了《莲塘口岸“一站式”通关信息系统项目（主体工程建设）》，约
定公司按照合同清单提供智能卡口、通关信息平台、海关监管核放系统、边检监
管核放系统、视频监控系统、网络主机存储及安全系统、机房工程、门户式车辆
核辐射监测设备等货物，合同总金额为人民币4,079.9939万元。
6、2019年8月13日，公司与中国建筑第二工程局有限公司（以下简称“中
建二局”）根据中标结果签订了《中国建筑第二工程局有限公司工程专业分包合
同书》（合同编号CSCEC2B-HN-HQKA-ZY-175），约定中建二局将横琴口岸及
综合交通枢纽开发工程项目通关智能信息化工程施工项目中的“通关系统-旅检
大厅边检信息化系统（除自助查验系统及关联信息化部分）”分包给发行人，合
同总价暂定为9,900.00万元。
2019年12月2日，公司与中建二局签订《中国建筑第二工程局有限公司工
程专业分包补充合同》（合同编号CSCEC2B-HN-HQKA-BC-009）,约定双方在
原合同基础上增加工程量，施工范围为旅检大厅边检信息化系统（除自助查验系
统及关联信息化部分）工程，补充合同含税总价暂定为4,919.52万元。
7、2019年8月13日，公司与中建二局根据中标结果签订了《中国建筑第
二工程局有限公司工程专业分包合同书》（合同编号
CSCEC2B-HN-HQKA-ZY-179），约定中建二局将横琴口岸及综合交通枢纽开发
工程项目通关智能信息化工程施工项目中的“通关系统-澳门侧信息化系统”分包
给发行人，合同总价暂定为8,500.00万元。
二、对外担保事项
截至本
招股意向书
摘要
出具日，公司不存在对外担保的情形。
三、诉讼和仲裁事项
截至本
招股意向书
摘要
出具日，公司不存在重大诉讼或仲裁
。
第七节 本次发行各方当事人和发行时间
一、发行各方当事人
（一）发行人：
盛视科技股份有限公司
法定代表人：
瞿磊
住所：
深圳市福田区沙头街道天安社区泰然十路天安创新科
技广场二期东座1601、1605
联系电话：
0755-83849888
传真：
0755-83849210
联系人：
秦操
网址：
www.maxvision.com.cn
电子信箱：
investor@maxvision.com.cn
（二）保荐人（主承销商）：
招商证券股份有限公司
法定代表人：
霍达
住所：
深圳市福田区福田街道福华一路111号
联系电话：
0755-82943666
传真：
0755-82943121
保荐代表人：
王玉亭、蒋欣
项目协办人：
黄勇
项目经办人：
巩立稳、顾奋宇、张峻豪、唐军帅、谭亲广、罗爽
（三）律师事务所：
国浩律师（深圳）事务所
负责人：
马卓檀
住所：
广东省深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦
42、41、31DE、2401、2403、2405
联系电话：
0755-83515666
传真：
0755-83515090
经办律师：
幸黄华、董凌
（四）会计师事务所：
天健会计师事务所（特殊普通合伙）
执行事务合伙人：
胡少先
住所：
杭州市钱江路1366号华润大厦B座
联系电话：
0571-88216888
传真：
0571-88216999
经办会计师：
齐晓丽、李灵辉
（五）评估机构：
中联资产评估集团有限公司
法定代表人：
胡智
住所：
北京市西城区复兴门内大街28号凯晨世贸中心东座
F4层939室
联系电话：
010-88000066
传真：
010-88000006
经办资产评估师：
余衍飞、李爱俭
（六）股票登记机构：
中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
地址：
广东省深圳市福田区深南大道2012号深圳证券交易所
广场22-28楼
电话：
0755-21899999
传真：
0755-21899000
（七）收款银行：
招商银行深圳分行深纺大厦支行
住所：
深圳市华强北路3号深纺大厦B座1楼
户名：
招商证券股份有限公司
账号：
819589015710001
（八）申请上市证券交易
所：
深圳证券交易所
地址：
深圳市福田区深南大道2012号
电话：
0755-88668888
传真：
0755-88666000
二、本次发行上市的重要日期：
初步
询价日期
2
020
年
5
月
8
日
发行
公告
刊登日期
2
020
年
5
月
1
3
日
网下、网上
申购日期
2
020
年
5
月
1
4
日
网下、网上
缴款日期
2
020
年
5
月
1
8
日
股票预计上市日期
本次股票发行结束后将尽快申请在深交所挂牌交易
第八节 备查文件
投资者可以查阅与本次公开发行有关的所有正式法律文件，该等文件也在指
定网站上披露，具体如下：
（一）发行保荐书和发行保荐工作报告；
（二）财务报表及审计报告；
（三）内部控制鉴证报告；
（四）经注册会计师核验的非经常性损益明细表；
（五）法律意见书及律师工作报告；
（六）公司章程（草案）；
（七）中国证监会核准本次发行的文件；
（八）其他与本次发行有关的重要文件。
查阅时间：工作日上午9:30～11:30；下午2：30-4：30。
文件查阅地点：
发行人：盛视科技股份有限公司
办公地址：深圳市福田区沙头街道天安社区泰然十路天安创新科技广场二期
东座1601、1605
电话：0755-83849888
联系人：秦操
保荐机构（主承销商）：招商证券股份有限公司
办公地址：深圳市福田区福田街道福华一路111号
电话：0755-82943666
联系人：王玉亭、蒋欣
（本页无正文，为《
盛视科技
股份有限公司首次公开
发行股票
招股意向书
摘
要》（申报稿）的盖章页）
盛视科技股份有限公司
年 月 日